Analiza i badanie slabej wydajności formy

Efektywno rynku jest jednym z centralnych modeli wykorzystywanych do okrelenia moliwoci osignicia ponadprzecitnych zwrotw (anormalnych / nadmiernych). W celu bardziej wiarygodnego przetestowania i porwnania efektywnoci rynku serbskiego z innymi rynkami, w omawianym Monografie przeanalizowano i przetestowano nastpujce rynki finansowe: Serbia, Chorwacja, Wgry, Polska i Stany Zjednoczone poprzez swoje gwne indeksy giedowe BELEX15, CROBEX, BUX, WIG20 i DJIA. W celu okrelenia obecnoci sabej formy efektywnoci rynku, wykorzystano dzienne, tygodniowe i miesiczne dane indeksu na ww. rynkach finansowych w okresie od 4 padziernika 2005 roku do 30 wrzenia 2015 roku. Ponadto, w celu zbadania sabej formy efektywnoci rynku dla poszczeglnych rynkw, w niniejszym opracowaniu wykorzystano cztery statystyczne segmenty/testy zawierajce testy Normalnoci, Testy Przebiegu, Testy Podstawy Jednostkowe oraz Test Autokorelacji poprzez korelogram.