Blocktransaktionen an der deutschen Aktienbörse

Daniel Schaffner untersucht die Auswirkungen von Blocktransaktionen auf den Kurs der jeweiligen Aktie. Er wertet erstmals auch Daten ausserborslicher Blocktransaktionen aus und weist auf Basis von Intraday-Kursen des deutschen Aktienmarktes mit abnehmender Marktkapitalisierung neben kurzfristigen Liquiditatseffekten auch signifikante langfristige Preiseffekte nach.