Konzepte zur Messung von Performance und Risiko von Portfolien

Bachelorarbeit aus dem Jahr 2010 im Fachbereich BWL - Allgemeines, Note: 1,7, Hochschule Koblenz, Sprache: Deutsch, Abstract: Das Buch zeigt Mglichkeiten zur Rendite- und Risikomessung von Portfolios. Diese Kennzahlen ermglichen jedoch allein betrachtet noch keine Aussage ber die Gte des Portfoliomanagements. Aus diesem Grund werden zunchst klassische Performancemae auf Basis des CAPM vorgestellt. Dabei erkannte Schwachstellen wecken das Bedrfnis nach modernen, alternativen Performancemaen, welche ebenfalls betrachtet werden.

Auf eine detaillierte Herleitung der Formeln wurde bewusst verzichtet. Vielmehr sollen die Strken, Schwchen und Anwendungsgebiete der einzelnen Performancewerkzeuge diskutiert werden.

Die Arbeit behandelt folgende Kennzahlen:
Varianz, Standardabweichung, Semivarianz, Value-at-Risk, Lower Partial Moments, Jensen Alpha, Treynor Ratio, Sharpe Ratio, Information Ratio, Risk Adjusted Performance, Modified Sharpe Ratio, Sortino Ratio, Upside Potential Ratio.