Bilanzierung von Finanz-Swaps nach handelsrechtlichen Grundstzen

Diplomarbeit aus dem Jahr 1997 im Fachbereich BWL - Recht, Note: 1,3, HAWK Hochschule fr angewandte Wissenschaft und Kunst - Fachhochschule Hildesheim, Holzminden, Gttingen (Wirtschaft), Veranstaltung: Prof. Dr. Andreas Schiller, Sprache: Deutsch, Abstract: Inhaltsangabe:Einleitung:
Derivative Finanzinstrumente, hufig auch als Derivate bezeichnet, haben heute zwar ihren festen Platz im Finanzgeschft, werden aber sptestens seit den Schwierigkeiten der britischen Bank Barings ausfhrlicher diskutiert.
Gegenstand der Diskussion sind hauptschlich die Risiken und die externe Berichterstattung von Derivaten. Dies scheint berechtigt, da das Risikopotential, das aus der Hebelwirkung der Instrumente in Verbindung mit der Volatilitt der Mrkte resultiert, selbst von Fachleuten immer schwieriger abzuschtzen ist. In diesem Zusammenhang stellt sich die Frage nach der Transparenz, d.h. danach, wie die Offenlegung der derivativen Geschfte und deren Risiken erfolgen kann. Das volumenmig strkste derivative Finanzinstrument ist der Finanz-Swap, der aufgrund seiner fehlenden Standardisierung zu den OTC-Finanzinstrumenten zhlt. In den letzten Jahren hat der Einsatz von Finanz-Swaps starke Zuwchse im Geschft der Kreditinstitute verzeichnet.
Die folgende Abb. (an dieser Stelle aus redaktionellen Grnden entnommen) zeigt das Verhltnis der gettigten Swapgeschfte im Verhltnis zum Geschftsvolumen jeweils bezogen auf inlndische Kreditinstitute. Die Abbildung verdeutlicht den heutigen Stellenwert der Finanz-Swaps im Rahmen der Geschftsaktivitten der Kreditinstitute. Ungeachtet dessen und einem zunehmenden Einsatz von Finanz-Swaps ist deren Behandlung im handelsrechtlichen Jahresabschlu noch nicht abschlieend geklrt. Dies hat zur Folge, da der Jahresabschlu ber die Vermgens-, Finanz- und Ertragslage keine erschpfende Auskunft gibt und seiner Informationsfunktion nicht vollstndig gerecht wird. Die Kreditinstitute als Finanzdienstleistungsunternehmen und ihre Adr